¿Cómo funcionan los préstamos de día de pago?

“Prestatario, tenga cuidado” es la advertencia habitual cuando se trata de préstamos de día de pago. En algunos estados que califican como el Salvaje Oeste de los préstamos de día de pago, el mejor consejo es correr para salvar su vida.

Los préstamos de día de pago son la cara de los préstamos abusivos y de alto riesgo en Estados Unidos por una razón: ¡la tasa de porcentaje anual promedio de un préstamo de día de pago es del 391% y puede ser superior al 600%!

La Oficina de Protección Financiera del Consumidor informó en 2022 que 12 millones de prestatarios solicitan préstamos de día de pago cada año. Doce estados prohíben por completo los préstamos de día de pago. Muchos otros requieren que los prestamistas ofrezcan planes de pago extendidos sin costo, pero no es lo mejor para esos prestamistas anunciar opciones que significan menos dinero para ellos.

El resultado es que los prestatarios que no pueden pagar los préstamos dentro de dos semanas, cuando los préstamos de día de pago son legales, renovarán esos préstamos y se les cobrará una tarifa adicional por préstamo de día de pago. El estudio de la CFPB dijo que el 80% de los préstamos de día de pago no se pagan en ese período de dos semanas, y los prestatarios usan la opción de renovación tantas veces que los cargos acumulados fueron mayores que el monto del préstamo original.

Usted puede pensar que un préstamo de día de pago es la única solución para manejar una emergencia, pero los asesores financieros y consejeros de crédito advierten que los préstamos de día de pago a menudo cuestan más que el problema que está tratando de resolver.

Puede ver por qué comparando las tasas de interés de los préstamos de día de pago de 391%-600% con la tasa promedio de alternativas como tarjetas de crédito (15%-30%), programas de manejo de deudas (8%-10%), préstamos personales (14%-35%) y préstamos en línea (10%-35%).

“Pedir dinero prestado a través de un préstamo de día de pago solo tiene sentido cuando se enfrenta a una emergencia, después de haber agotado todos los
otros canales de financiación, incluidos familiares y amigos, tarjetas de crédito y préstamos personales tradicionales de bancos y
las cooperativas de crédito”, afirmó Thomas Brock, CFA y CPA.

Se han tomado medidas enérgicas contra las altas tasas de interés (hasta cierto punto) y 18 estados han limitado el interés al 36% para un préstamo de 300 dólares.

Para préstamos de $500, 45 estados y Washington DC tienen límites, pero algunos son bastante altos. La mediana es 38.5%. En Texas, donde no hay límites, el interés puede llegar al 662% sobre un préstamo de 300 dólares.

¿Qué significa eso en números reales? Significa que si lo pagas en dos semanas te costará $370. Si tarda cinco meses, costará 1,001 dólares.

Sólo piensa. Cinco meses es el tiempo promedio que lleva pagar un préstamo de día de pago de $300, según Pew Charitable Trusts.

Entonces, antes de hacerse con ese dinero rápido y muy caro, comprenda lo que implican los préstamos de día de pago.

Entendiendo los préstamos de día de pago

Los préstamos de día de pago son una solución rápida para los consumidores que atraviesan una crisis financiera, pero también son préstamos que rompen el presupuesto de familias e individuos.

Así es como funciona un préstamo de día de pago:

Los consumidores completan un formulario de registro en una oficina de préstamos de día de pago o en línea. Los únicos documentos necesarios son una identificación emitida por el gobierno, un recibo de sueldo reciente y un número de cuenta bancaria. No es necesaria ninguna verificación de crédito.

Los montos de los préstamos varían entre $50 y $1,000, según la ley de su estado. Si se aprueba, recibirá efectivo en el acto o se depositará en su cuenta bancaria en uno o dos días.

El pago total vence el siguiente día de pago del prestatario, que normalmente es de dos semanas.

Los prestatarios posfechan un cheque personal para que coincida con su próximo cheque de pago o permiten que el prestamista retire automáticamente el dinero de su cuenta.

Los prestamistas de día de pago generalmente cobran intereses de $15 a $20 por cada $100 prestados. Calculado sobre la base de una tasa de porcentaje anual (APR), la misma que se utiliza para tarjetas de crédito, hipotecas, préstamos para automóviles, etc. – que la APR oscila entre el 391% y más del 521% para los préstamos de día de pago.

Límites de endeudamiento con un préstamo de día de pago

Una investigación de Pew Charitable Trust sobre préstamos de día de pago descubre que los prestatarios en algunos estados pagan el doble por los mismos préstamos que los clientes obtienen en otros estados con límites más estrictos.

La investigación mostró que, aunque los cuatro prestamistas de día de pago más grandes de los EE. UU. cobran precios similares dentro de un estado determinado (generalmente el máximo que permite la ley estatal), en estados con límites de tasas de interés más altos o nulos, esas mismas compañías cobran más a sus clientes en consecuencia.

Por ejemplo, en Colorado el costo de interés promedio de un préstamo de $300 para un período de pago de dos semanas es de $16. Pedir prestada la misma cantidad en Texas puede costarle al prestatario $70.

La tasa de porcentaje promedio en Colorado es del 129%, mientras que en estados sin límites la APR puede llegar al 582%. Ese préstamo de $300 en Colorado le costará al prestatario $172 en intereses durante cinco meses. En Texas, ese mismo préstamo a cinco meses puede costar $702.

Como solución industrial, Pew recomienda limitar los pagos de préstamos de día de pago a un porcentaje asequible del ingreso periódico del prestatario. Pero muchos prestamistas de día de pago y facilitadores en las legislaturas estatales no están interesados en lo que es mejor para los prestatarios.

Límites de préstamos de día de pago específicos para cada estado

La cantidad que un consumidor puede pedir prestada en un préstamo de día de pago varía según el estado. El préstamo de día de pago promedio es de $350 con un plazo de dos semanas, según las estadísticas de la CFPB. Pero los límites a los montos de los préstamos de día de pago varían mucho en los Estados Unidos.

32 estados emplean montos máximos de préstamo limitados que van desde $300 (California y Montana) a $1,000 (Delaware, Idaho e Illinois). 4 estados no tienen límite.

Algunos estados basan sus límites en el ingreso mensual de una persona. En Nevada, el préstamo no puede exceder el 25% de esa cifra. ¿Es eso suficiente para proteger a los prestatarios de meterse en problemas? No es probable.

No es de extrañar que 12 estados hayan prohibido los préstamos de día de pago, mientras que otros han promulgado leyes que esencialmente han eliminado los préstamos de día de pago. Los 12 estados donde están prohibidos los préstamos de día de pago: Arizona, Arkansas, Colorado, Georgia, Massachusetts, Maryland, Nueva Jersey, Nueva York, Carolina del Norte, Pensilvania, Virginia Occidental y Vermont.

Cómo obtener un préstamo de día de pago

La razón principal por la que las personas solicitan préstamos de día de pago es la desesperación. Un consumidor necesita una solución rápida para una emergencia financiera y no cree que tenga otras opciones, a menudo debido a un mal crédito.

Pero eso no debería significar entrar en la primera tienda que ofrezca préstamos de día de pago y salir con algo de efectivo. Protegerse requiere cierta tarea.

“Investigar a un prestamista de día de pago es crucial para asegurarse de no ser víctima de un mal actor”, dijo Brock. “Un paso clave en el proceso de investigación es verificar la legitimidad del prestamista de día de pago y su cumplimiento de las regulaciones estatales, que varían significativamente.

“La mayoría de los estados exigen que las compañías de préstamos de día de pago estén registradas o tengan licencia y, en nombre de la protección del consumidor, han tomado medidas para limitar el acceso a estos préstamos”.

Puede obtener un préstamo de día de pago en persona o en línea dependiendo de las leyes y restricciones de su estado.

Calificar para un préstamo de día de pago no es el proceso más estricto. Aún así, debes cumplir ciertos criterios:

• Tener al menos 18 años de edad
• Proporcionar una identificación válida
• Tener una cuenta corriente
• Muestre sus recibos de sueldo

Obtener un préstamo puede ocurrir en menos de 30 minutos. Los prestamistas a menudo requieren que el prestatario posfeche un cheque por el monto del préstamo (más la tarifa del préstamo). El prestamista conserva ese cheque hasta la fecha de vencimiento (generalmente dos semanas después).

Cómo se calculan las tasas de interés de los préstamos de día de pago

El préstamo de día de pago promedio es de $375. El interés promedio, o “cargo financiero”, como lo llaman los prestamistas de día de pago, es del 15%-20% . Esto sitúa el cargo por intereses entre $56.25 y $75 para un préstamo de $375.

La tasa de interés porcentual anual (APR) para préstamos de día de pago se calcula dividiendo el monto de interés pagado por el monto prestado; multiplicando eso por 365; divida ese número por la duración del plazo de pago; y multiplicar por 100.

En términos matemáticos, los cálculos de la APR para un préstamo de $375 se ven así:

56.25 ÷ 375 = 0.15 x 365 = 54.75 ÷ 14 = 3.91 x 100 = 391%.

Para los $20 por cada $100 prestados (o 20%) en un préstamo de $375, se ve así: 75 ÷ 375 = .2 x 365 = 73 ÷ 14 = 5.21 x 100 = 521%.

Nuevamente, la APR es astronómicamente más alta que la de cualquier otra oferta de crédito. Si en cambio utilizara una tarjeta de crédito, incluso con la tasa de interés más alta disponible, pagaría menos de una décima parte del interés que se cobra por un préstamo de día de pago.

Cómo se calculan los cargos financieros de los préstamos de día de pago

El préstamo de día de pago promedio en 2023 fue de $375, según Pew Trusts. El interés promedio (o “cargo financiero”, como lo llaman los prestamistas de día de pago) para un préstamo de $375 estaría entre $56.25 y $75, dependiendo de los términos.

La CFPB estima que el prestatario típico de préstamos de día de pago gasta $520 para pedir prestados $375, según las estadísticas de 2023.

El cargo por interés/financiamiento generalmente está entre el 15% y el 20%, dependiendo del prestamista, pero podría ser más alto. Las leyes estatales regulan el interés máximo que puede cobrar un prestamista de día de pago.

El monto de los intereses pagados se calcula multiplicando el monto prestado por el cargo por intereses.

Desde un punto de vista matemático, se ve así para un préstamo del 15%: 375 x .15 = 56.25. Si aceptara términos de $20 por cada $100 prestados (20%), se vería así: 375 x 0.20 = 75.

Eso significa que debe pagar $56.25 para pedir prestado $375. Esa es una tasa de interés del 391% APR. Si paga $20 por cada $100 prestados, paga un cargo financiero de $75 y una tasa de interés del 521% APR.

¿Qué sucede si no puede pagar los préstamos de día de pago?

Si un consumidor no puede cumplir con el plazo de pago de dos semanas, puede solicitar al prestamista que “renueve” el préstamo. Si el estado lo permite, el prestatario simplemente paga las tarifas correspondientes y se le extiende el préstamo. Pero el interés crece, al igual que las cargas financieras.

Utilizando el cargo financiero más bajo disponible ($15 por cada $100 prestados) en un préstamo de $375, el cliente debe un cargo financiero de $56.25 para un monto total del préstamo de $431.25.

Si optan por “renovar” el préstamo de día de pago, el nuevo monto sería de $495.94. Esa es la cantidad prestada de $431.25, más un cargo financiero de $64.69 = $495.94.

Así es como un préstamo de $375 se convierte en casi $500 en un mes.

¿Qué es un préstamo refinanciado?

Cuando no puedes devolver el dinero prestado en dos semanas, el prestamista “renovará” el préstamo, normalmente por otras dos semanas. Esto es un préstamo refinanciado. Pero es mejor verlo como los primeros rumores de una avalancha financiera.

El prestatario todavía debe el capital pendiente y los intereses sobre ese capital, pero ahora debe pagar aún más en cargos financieros. Básicamente, se le cobra una tarifa por el retraso en el pago del préstamo original.

¿Los préstamos de día de pago afectan mi crédito?

Los prestamistas de día de pago no verifican las calificaciones crediticias de los prestatarios antes de otorgar un préstamo. En consecuencia, normalmente no informan ninguna información sobre préstamos de día de pago a las compañías de informes crediticios a nivel nacional.

Si hay una ventaja en hacer negocios con un prestamista no tradicional que cobra tasas de interés exorbitantes, comienza y termina allí.

Sin embargo, la CFPB advierte que si usted no paga su préstamo y el prestamista transfiere su morosidad a un cobrador de deudas, dicho cobrador de deudas podría informar la deuda a una compañía nacional de informes crediticios. Y eso afectaría su puntuación crediticia.

Existe un segundo escenario en el que una deuda de préstamo de día de pago impaga podría afectar su puntaje de crédito: un prestamista que gane una demanda en su contra por un préstamo impago podría aparecer en su informe de crédito y dañar su puntaje.

Alternativas de préstamos de día de pago

Doce millones de consumidores estadounidenses obtienen préstamos de día de pago cada año, a pesar de la amplia evidencia de que los préstamos de día de pago envían a la mayoría de los prestatarios a una deuda aún mayor.

Existen alternativas a los préstamos de día de pago. Las agencias comunitarias, las iglesias y las organizaciones benéficas privadas son el primer lugar donde buscar ayuda. Si eso no funciona, aquí hay más alternativas que vale la pena investigar.

Anticipo de sueldo: Muchas empresas ofrecen a sus empleados la oportunidad de recibir el dinero que ganaron antes de que venza su sueldo. Por ejemplo, si un empleado ha trabajado siete días y el próximo cheque de pago programado no vence hasta dentro de cinco días, la empresa puede pagarle al empleado esos siete días. No es un préstamo. Se descontará cuando llegue el próximo día de pago. Si su empresa no ofrece esto, puede consultar una aplicación de adelanto de efectivo.

Pedir prestado a familiares o amigos: Pedir dinero prestado a amigos o familiares es una forma rápida y mucho menos costosa de salir de problemas. Usted esperaría pagar una tasa de interés mucho más baja y tener un marco de tiempo mucho más generoso que dos semanas para pagar un préstamo, pero para evitar sabotear una amistad o relación, asegúrese de que este sea un acuerdo comercial que haga felices a ambas partes. Redacte un acuerdo que aclare los términos del préstamo. Y apégate a el.

Asesoramiento crediticio: Las agencias de asesoramiento crediticio sin fines de lucro como InCharge Debt Solutions ofrecen asesoramiento gratuito sobre cómo establecer un presupuesto mensual asequible y reducir la deuda. Los asesores de crédito de InCharge pueden indicarle lugares en su área que ofrecen asistencia con alimentos, ropa, alquiler y facturas de servicios públicos para ayudar a las personas a superar una crisis financiera.

Planes de manejo de deudas: Las agencias de asesoría crediticia sin fines de lucro como InCharge también ofrecen un servicio, por una tarifa mensual, para reducir la deuda de tarjetas de crédito a través de planes de manejo de deudas. El acreedor ofrece una tasa de interés más baja a la agencia y usted puede acordar si la acepta o no. La agencia paga a los acreedores y usted realiza un pago mensual a la agencia, lo que libera dinero para que pueda pagar sus facturas y reducir la deuda. El plan salda la deuda en 3-5 años.

Liquidación de deudas: Si tratar de mantener el ritmo de las deudas no garantizadas (tarjetas de crédito, facturas de hospital, préstamos personales) es la razón por la que siempre se queda sin dinero, puede elegir la liquidación de deudas como una opción de alivio de la deuda. La liquidación de deudas significa negociar para pagar menos de lo que debe, pero conlleva una mancha importante en su informe crediticio y un alto precio en su puntaje crediticio.

Organizaciones benéficas e iglesias locales: Hay una sorprendente cantidad de organizaciones benéficas e iglesias dispuestas a brindar asistencia sin costo alguno. Organizaciones como United Way, Salvation Army y ministerios patrocinados por iglesias como la Sociedad de San Vicente de Paúl a menudo intervienen cuando todo lo que necesitas son unos pocos cientos de dólares para superar una situación difícil.

Bancos comunitarios y cooperativas de crédito: Las regulaciones permiten a los bancos locales y cooperativas de crédito otorgar préstamos más pequeños con términos de pago más fáciles que los que otorgan los grandes bancos regionales o nacionales. Llame o visite para comparar tasas de interés, que podrían ser tan bajas como 10%-12% .

Préstamos entre pares: Si todavía tiene problemas para encontrar una fuente de dinero, conéctese a Internet y consulte los sitios de préstamos entre pares. Las tasas de interés podrían estar más cerca del 35% que la tasa del 6% que reciben aquellos con excelente crédito, pero el 35% sigue siendo mucho mejor que el 391% de un prestamista de día de pago.

Préstamos de día de pago y la Ley de préstamos militares

La Ley de Préstamos Militares protege a los miembros del servicio y sus dependientes contra prácticas crediticias predatorias en parte al limitar las tasas de interés de la mayoría de los préstamos al consumo al 36%.

Aunque ese límite no beneficia a los miembros militares que pagan tarjetas de crédito con intereses elevados del 25-30%, sí proporciona un escudo contra las prácticas de préstamos de día de pago.

La Ley beneficia a los miembros militares de otras maneras, entre ellas:

• No permitir que los acreedores exijan un arbitraje obligatorio ni que los miembros militares cedan derechos bajo las leyes estatales o federales, como la Ley de Alivio Civil para Miembros de las Fuerzas Armadas.
• Protección de los prestatarios contra penalizaciones por pago anticipado.
• No permitir que los prestamistas exijan una “asignación” – un retiro automático del sueldo del prestatario para pagar el préstamo.

¿Son legales los préstamos de día de pago?

Los préstamos de día de pago, cuando son legales, están sujetos a regulación. Pero esa regulación, como es lógico, es muy variada.

Muchas legislaturas estatales han prohibido los préstamos de día de pago o han promulgado regulaciones estrictas (límites del 36% para uno) que limitan sustancialmente los préstamos abusivos y, por lo tanto, hacen que los prestamistas de día de pago abandonen un estado en particular y hagan negocios en otro lugar.

La Federación de Consumidores de Estados Unidos (CFA) ofrece una visión detallada de cómo los préstamos de día de pago varían de un estado a otro y advierte contra la contratación de préstamos de día de pago en los lugares donde las legislaturas estatales han desregulado los préstamos pequeños, eximido los préstamos de día de pago de las leyes de usura o «promulgado leyes para autorizar préstamos basados en la retención del cheque del prestatario o el pago electrónico desde una cuenta bancaria».

La CFA cuenta con 21 estados y el Distrito de Columbia que “prohíben los préstamos de día de pago con costos extremadamente altos”. Aunque 29 estados aún permiten préstamos de día de pago de alto costo, según la definición de la CFA, parece estar en marcha una tendencia hacia una mejor vigilancia de los préstamos de día de pago. Cinco estados (Nebraska, Hawái, Illinois, Nuevo México y Minnesota) han tomado medidas legislativas para limitar las tasas al 36% solo desde 2020.

Cómo fortalecer su toma de decisiones financieras

Los prestamistas de día de pago prosperan en situaciones económicas desesperadas, aprovechándose específicamente de los prestatarios con opciones de crédito limitadas.

La CFPB estima que el 80% de los préstamos de día de pago se renuevan y el 20% termina en mora. El costo para esos prestatarios a menudo incluye comisiones bancarias por falta de fondos en el proceso.

Treinta y dos estados permiten tiendas físicas de préstamos de día de pago, un atractivo neón que a menudo resulta demasiado difícil de resistir para las personas que estarían mucho mejor atendidas investigando alternativas.

“Muchos prestamistas se aprovechan de los consumidores ingenuos”, dijo Brock. “Incurrir en este tipo de deuda puede fácilmente llevarte a una espiral descendente de ruina financiera”.

Si tiene dificultades para llegar a fin de mes, el mejor lugar para comenzar a controlar sus finanzas es el asesoramiento crediticio sin fines de lucro. El asesoramiento crediticio no sólo puede ayudarle a diseñar un presupuesto y un plan de manejo de deudas, sino que los asesores de crédito también pueden orientarle hacia lugares en su área local que pueden ayudarle de muchas maneras.

Cuando se trata de administrar su dinero, los tiempos desesperados requieren las medidas más inteligentes.